我的2008黑马1号上海能源(2)每1股理伦价值63.42元(低估30元)

我的2008黑马1号海能源(2)每1股理伦价值63.42元(低估30元)
中煤能源今收26.95.  07中期0.18元（用香港会计准则是0.23元)。.每股净资产2.07.海能源今收32.11元. 07 中期0.43.每股净资产3.62.现在买入1股海能源相当于买入末来的1.5-2.0股中煤能源.在央企做大增强整体市是大势所趋的情况，想像空间仍然巨大。如果今日中煤能源市.参照今天中国神华A股79.00元对H股50.35溢价57%计算其定位是42.28元.再按每1股海能源换l.5股计算.得出每1股海能源合理价值是1.5x42.28=63.42元.(本人今天31元加仓买入海能源.)                               中煤能源介绍 中煤能源是家以煤炭生产及贸易为核心业务，集煤焦化、煤矿机械制造和煤矿设1计等相关工程技术服务业务于体的大型综合性煤炭企业。目前，煤炭储量居全球煤炭市公司第五位和国内第二位，是中国第二大煤炭企业，中国最大的煤炭出口企业，中国最大的煤矿机械制造企业和中国最大的炼焦企业之－.                                                                         中煤能源2006至2009年盈利复合年增长率达46％，为增长最快的亚洲煤炭企业，而2007至2009年资金平均回报亦达29.8％，在香港市煤炭股中居首位。(德意志银行近日调高了中煤能源在2008年以后的盈利预期).公司资源储备巨大。按照JORC标准，加新增化工业务配套煤炭资源，中煤能源拥有的煤炭资源总量达到137.97亿吨。我们维持原来对2007年的盈利预测，2008年考虑到市场煤价和合同煤炭并轨速度加快，我们保守调高煤价10.0%。我们预计2007年、2008年以及2009年中煤能源收入分别为378.2亿元、457.8亿元和562.7亿元，每股盈利为0.55元、0.69元和0.93元。