大机构疯狂布局丹化科技等6只股将持续井喷

【中金公司】丹化科技:核心煤化工技术带来长期增长潜力

丹化科技重组ST大盈后成为具有核心竞争力的煤化工企业。重组ST大盈后，丹化醋酐成为上市公司的核心资产，丹化科技是国内目前唯一拥有羰基法合成醋酐技术企业。羰基合成法是目前最环保和最先进的醋酐生产工艺，丹化成为全球第四家拥有此技术的企业。目前国内高品质醋酐依赖于进口，未来几年需求稳定增长，尽管国内计划扩建产能较多，丹化在技术和生产成本上拥有优势。

我们对公司2008年、2009年和2010年EPS预测分别为0.32元、0.68元和1.45元。我们认为高油价下，煤制乙二醇项目将拥有巨大盈利空间，随着产能的持续释放，未来5年公司的盈利复合增长率有望达到近100%。我们给予A股和B股长期推荐评级，考虑到估值差异和流动性问题，B股更具有吸引力。A股投资者还可以参与公司定向增发。